KETERBUKAAN INFORMASI Dalam Rangka Memenuhi Peraturan Otoritas Jasa Keuangan No. 38/POJK.04/2014. Tentang Penambahan Modal Perusahaan Terbuka Tanpa Memberikan Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu Sehubungan Dengan Rencana Penerbitan Opsi Kepemilikan Saham oleh Direksi, Komisaris dan Karyawan (“Keterbukaan Informasi”) PT BUMI RESOURCES Tbk Berkedudukan di Jakarta Kegiatan Usaha Utama: Minyak, Gas Bumi, Pertambangan dan Mineral Kantor Pusat: Bakrie Tower Lantai 12 Jakarta 12940, Indonesia Telepon: (62-21) 57942080 Faksimili: (62-21) 57942070 Website: http://www.bumiresources.com Email: [email protected] Keterbukaan Informasi ini disampaikan kepada para pemegang saham PT Bumi Resources Tbk (“Perseroan”) sehubungan dengan rencana penerbitan opsi kepemilikan saham oleh Direksi, Komisaris dan Karyawan Perseroan (Management Employee Stock Option Program disingkat “M/ESOP”) yang merupakan program insentif, dengan menerbitkan M/ESOP kepada peserta program untuk memperoleh saham baru yang dikeluarkan dari portepel Tanpa Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu (“Tanpa HMETD”) dengan jumlah sebanyak-banyaknya 0,98% (nol koma sembilan delapan persen) dari modal ditempatkan dan disetor penuh dalam Perseroan. Bilamana seluruh M/ESOP ini dilaksanakan maka Pemegang Saham Perseroan akan mengalami penurunan persentase kepemilikan sahamnya dari 100% menjadi 99,03%. Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa (“RUPSLB”) Perseroan akan diadakan pada hari Jumat, tanggal 16 Juni 2017 dalam rangka persetujuan rencana peningkatan modal Tanpa HMETD. Seluruh informasi yang dimuat di dalam Keterbukaan Informasi ini hanyalah merupakan usulan, yang tunduk kepada persetujuan RUPSLB dan Keterbukaan Informasi yang diterbitkan dalam rangka penambahan modal Tanpa HMETD. Keterbukaan Informasi ini hanyalah merupakan informasi saja dan tidak merupakan atau menjadi suatu bagian dari penawaran atau pemberian kesempatan untuk menjual atau mengeluarkan atau ajakan atas penawaran apapun untuk memperoleh saham baru atau untuk mengambil bagian atas saham baru dalam yurisdiksi manapun di man a penawaran atau ajakan tersebut melanggar hukum. Tidak ada pihak dapat memperoleh HMETD atau saham baru kecuali atas dasar informasi yang terdapat di dalam Keterbukaan Informasi yang diterbitkan dalam rangka penambahan modal Tanpa HMETD. Distribusi atas Keterbukaan Informasi ini ke yurisdiksi selain Indonesia dapat dibatasi oleh hukum. Pihak-pihak yang memperoleh Keterbukaan Informasi ini harus menginformasikan dirinya atas dan mengamati pembatasan tersebut. Kegagalan untuk mematuhi pembatasan tersebut dapat merupakan pelanggaran peraturan pasar modal dari setiap yurisdiksi tersebut. 4. Penetapan Harga Pelaksanaan M/ESOP KOMPOSISI DAN STRUKTUR PERMODALAN PERSEROAN Komposisi dan struktur permodalan Perseroan berdasarkan Daftar Pemegang Saham Perseroan per tanggal 28 April 2017 yang disiapkan oleh PT Ficomindo Buana Registrar selaku Biro Administrasi Efek Perseroan adalah sebagai berikut: Deskripsi Modal Dasar Serie A (Nilai Nominal Saham @Rp.500 per saham) Serie B (Nilai Nominal Saham @Rp.100 per saham) Total Modal Ditempatkan dan Disetor Serie A (Nilai Nominal Saham @Rp.500 per saham) Serie B (Nilai Nominal Saham @Rp.100 per saham) Total Susunan Pemegang Saham Credit Suisse AG qq Longhaul Holdings Ltd. Raiffeisen Bank International AG, Singapore Branch s/a Long Haul Holdings Ltd. PT Long Haul Indonesia Long Haul Holdings Ltd. PT Damar Reka Energi Masyarakat Total Sebelum Penambahan Modal Tanpa HMETD Jumlah Saham Nilai Nominal Saham (%) (lembar saham) (Rp) 20.773.400.000 283.633.000.000 304.406.400.000 10.386.700.000.000 28.363.300.000.000 38.750.000.000.000 6,8 93,2 100,0 20.773.400.000 15.853.620.427 36.627.020.427 10.386.700.000.000 1.585.362.042.700 11.972.062.042.700 56,7 43,3 100,0 8.477.485.702 2.770.986.654.312 23,1 1.264.213.935 3.959.025 1.562.182 2.300.000.000 24.579.799.583 36.627.020.427 413.226.287.277 1.294.063.573 510.621.383 751.787.679.620 8.034.256.736.534 11.972.062.042.700 3,5 0,0 0,0 6,3 67,1 100,0 Penetapan Harga Pelaksanaan M/ESOP akan dilakukan sesuai dengan keputusan PKPU No. 36/Pdt. Sus-PKPU/2016/PN.Niaga.Jkt.Pst. tanggal 28 November 2016 yaitu sebesar Rp926,16 (sembilan ratus dua puluh enam koma satu enam rupiah) per lembar saham atau sekurang-kurangnya 90% (sembilan puluh persen) dari rata-rata harga penutupan saham Perseroan selama kurun waktu dari 25 hari bursa pada saat pelaksanaan. 5. Tata Cara Pelaksanaan Pemegang M/ESOP yang akan melaksanakan Hak Opsi menjadi saham baru wajib menyerahkan Dokumen Pelaksanaan M/ESOP kepada PT Ficomindo Buana Registrar, yang beralamat di Gedung Wisma Bumiputera Lantai M Suite 209, Jl. Jend. Sudirman kav.75, Jakarta 12190 Indonesia, sebagai berikut: a. Formulir permohonan pelaksanaan Hak Opsi; b. Surat Konfirmasi Hak Opsi; c. Fotokopi identitas pihak yang berhak; d. FPE (Formulir Penyetor Efek) dari broker yang ditunjuk. 6. Pembatalan serta Pendistribusian Kembali M/ESOP Dalam hal seluruh M/ESOP ini dilaksanakan maka Pemegang Saham Perseroan akan mengalami penurunan persentase kepemilikan sahamnya dari 100% menjadi 99,03%. INFORMASI TENTANG MANAGEMENT/EMPLOYEE STOCK OPTION PROGRAM (M/ESOP) Perseroan merencanakan untuk menyelanggarakan M/ESOP yang merupakan program yang akan diimplementasikan pada tahun 2017 dengan memberikan hak opsi kepada peserta M/ESOP untuk memperoleh saham baru yang akan dikeluarkan dari portepel pada suatu periode pelaksanaan dengan harga pelaksanaan sesuai harga referensi sebesar Rp926,16 per lembar saham atau sekurangkurangnya 90% (sembilan puluh persen) dari rata-rata harga penutupan saham Perseroan selama kurun waktu dari 25 hari bursa pada saat pelaksanaan (“Hak Opsi”). M/ESOP yang akan dilaksanakan oleh Perseroan mengacu pada ketentuan Peraturan Otoritas Jasa Keuangan No. 38/POJK.04/2014 tanggal 30 Desember 2014 tentang Penambahan Modal Tanpa Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu (“POJK No. 38/2014”). Dengan demikian pelaksanaan penerbitan saham baru hasil pelaksanaan M/ESOP merupakan Penerbitan Saham Tanpa HEMTD dan dilaksanakan dengan pembatasan sebagai berikut: 1. Jumlah Saham yang diperuntukkan untuk dilaksanakan oleh pemegang M/ESOP Jumlah saham yang dapat dikeluarkan untuk pelaksanaan M/ESOP adalah sebanyak-banyaknya 357.256.553 (tiga ratus lima puluh tujuh juta dua ratus lima puluh enam ribu lima ratus lima puluh tiga) lembar saham atau setara dengan AS$ 25 juta (dengan kurs tukar Rp13.235 per AS$) dengan nilai nominal perlembar saham sebesar Rp100 per lembar. Dengan demikian jumlah saham baru yang dapat diterbitkan untuk pelaksanaan M/ESOP adalah sebanyak-banyaknya 0,98% (nol koma sembilan delapan persen) dari jumlah saham yang ditempatkan dan disetor penuh dalam Perseroan saat ini. 2. Perseroan akan membentuk tim khusus untuk menentukan kriteria peserta program M/ESOP dan detail pelaksanaan M/ESOP. 3. Tahapan Penerbitan M/ESOP Program M/ESOP akan dilakukan dengan memperhatikan ketentuan POJK No. 38/2014 terkait dengan pelaksanaan penambahan modal Tanpa HMETD dengan rincian sebagai berikut: a. Persetujuan RUPSLB: tanggal 16 Juni 2017; b. Penerbitan Hak Opsi: selambat-lambatnya dalam jangka waktu yang wajar untuk dilakukan, namun tidak lebih dari 5 (lima) tahun sejak tanggal penerimaan persetujuan RUPSLB sehubungan dengan penambahan modal Tanpa HMETD dan tunduk pada dinyatakan efektifnya pernyataan pendaftaran (yang akan disampaikan kepada Otoritas Jasa Keuangan (“OJK”)) sehubungan dengan penambahan modal Tanpa HMETD oleh OJK, sesuai dengan peraturan perundangan yang berlaku. a. Peserta program M/ESOP akan mengikatkan diri pada ketentuan dan persyaratan M/ESOP dengan menandatangani Surat Pernyataan; b. Bilamana karena sebab dan keadaan tertentu, peserta M/ESOP menjadi tidak memenuhi persyaratan sebagai peserta M/ESOP maka Perseroan berhak untuk melakukan pembatalan Hak Opsi yang telah didistribusikan dan belum dilaksanakan oleh peserta M/ESOP tersebut. 7. Status saham hasil pelaksanaan M/ESOP Saham yang diterbitkan sebagai hasil pelaksanaan M/ESOP memiliki jenis yang sama dengan saham yang telah diterbitkan dalam Perseroan, dengan demikian memiliki hak yang sama dan sederajat dalam segala hak, termasuk namun tidak terbatas untuk menerima dividen dan mengeluarkan suara dalam Rapat Umum Pemegang Saham serta aksi korporasi lainnya yang dilaksanakan oleh Perseroan. Saham hasil pelaksanaan M/ESOP akan dicatatkan dengan pra-pencatatan di Bursa Efek Indonesia. 8. RUPSLB Untuk menyetujui pelaksanaan M/ESOP yang akan menerbitkan sebanyak banyaknya 357.256.553 (tiga ratus lima puluh tujuh juta dua ratus lima puluh enam ribu lima ratus lima puluh tiga) lembar saham atau setara dengan AS$ 25 juta (dengan kurs tukar Rp13.235 per AS$) dengan nilai nominal perlembar saham sebesar Rp100 per lembar atau setara dengan 0,98% (nol koma sembilan delapan persen) dari modal ditempatkan dan disetor penuh dalam Perseroan, wajib disetujui oleh RUPSLB yang akan dilaksanakan pada tanggal 16 Juni 2017. Dengan demikian untuk M/ESOP yang telah diterbitkan akan dilaksanakan selambat-lambatnya dalam jangka waktu yang wajar untuk dilakukan, namun tidak lebih dari 5 (lima) tahun sejak tanggal penerimaan persetujuan RUPSLB sehubungan dengan penambahan modal tanpa HMETD dan tunduk pada dinyatakan efektifnya pernyataan pendaftaran (yang akan disampaikan kepada OJK) sehubungan dengan penambahan modal tanpa HMETD oleh OJK, sesuai dengan peraturan perundangan yang berlaku. M/ESOP hanya dapat dilaksanakan bilamana Perseroan telah memperoleh persetujuan RUPSLB, yang diselenggarakan sesuai dengan ketentuan Anggaran Dasar Perseroan dan memenuhi ketentuan POJK No. 38/2014 dimana Perseroan akan meminta persetujuan Pemegang Saham dalam RUPSLB yang akan diselenggarakan pada tanggal 16 Juni 2017. Para Pemegang Saham yang hendak memperoleh informasi tambahan sehubungan dengan rencana penambahan modal Tanpa HMETD dapat menghubungi Perseroan pada jam kerja di kantor pusat Perseroan: Bakrie Tower Lantai 12 Kompleks Rasuna Epicentrum JL. H.R. Rasuna Said Jakarta 12940, Indonesia Email: [email protected] Jakarta, 9 Mei 2017 Direksi INFORMATION DISCLOSURE In compliance with Rule of Financial Services Authority (OJK) No. 38/POJK.04/2014 regarding Capital Increases in Public Companies through Non-Preemptive Rights In Respect of Planned Issuance of Stock Ownership Options to Directors, Commssioners and Employees (“Information Disclosure”) PT BUMI RESOURCES Tbk Domiciled in Jakarta Core Business Activities: Oil, Gas, Mining and Minerals Head Office: Bakrie Tower, 12th Floor Jakarta 12940, Indonesia Telephone: (62-21) 57942080 Facsimile: (62-21) 57942070 Website: http://www.bumiresources.com Email: [email protected] This Information Disclosure is provided to the shareholders of PT Bumi Resources Tbk (“the Company”) in respect of planned issuance of stock ownership options to Directors, Commissioners and Employees of the Company (Management/Employee Stock Option Program abbreviated as “M/ESOP”), being an incentive program, by issuing options to the participants thereof for them to obtain new shares to be issued out of the inssued stock without Preemptive Rights (“Non-Preemptive Rights”) for a maximum of [0.98%] ([zero point ninety eight] percent of the issued and paid in capital of the Company. In the event that all options are exercised, the existing shareholders of the Company will have their shareholding percentages diluted from 100% to [99.03%]. Extraordinary General Meeting (“EGM”) of the Company will be convened on Friday, 16 June 2017, for the purposes of seeking the approval for capital increase through non-preemptive rights. All information contained herein is only a proposal, subject to the approval of EGM and information disclosure issued for the purposes of capital increase through non-Preemptive Rights. This Information Disclsure only serves as information and does not constitue, or form part of an offer, or the grant of an opportunity to sell or issue, or a solicitation of any offer whatsoever to obtain new shares or to take up new shares in any jurisdiction where such offer or solicitation violates the law. No party may obtain Rights or new shares unless on the basis of the information contained in Disclosure of Information issued for the purposes of capital increase through non preemptive rights. Distribution of this Information Disclosure to any jurisdiction outside of Indonesia may be restricted by law. Any Party obtaining this Disclosure of Information must inform itself of, and pay attention to such restriction. Failure to comply with such restriction may constitute a violation aganst capital markets regulations in each relevant jurisdiction. SHAREHOLDER COMPOSITION AND CAPITAL STRUCTURE OF THE COMPANY Shareholder Composition and Capital Structure of the Company based on Shareholder Register of the Company as at 28 April 2017, prepared by PT Ficomindo Buana Registar as Securities Administration Bureau of the Company are as follows: Prior to Capital Increase through Non-Preemptive Rights Descriptions Number of Shares Nominal Value (Rp) (%) Authorized Capital Series A (Nominal Value of @Rp.500 per share) 20,773,400,000 10,386,700,000,000 6.8 Series B (Nominal Value of @Rp.100 per share) 283,633,000,000 28,363,300,000,000 93.2 Total 304,406,400,000 38,750,000,000,000 100.0 Issued and Paid in Capital Series A (Nominal Value of @Rp.500 per share) 20,773,400,000 10,386,700,000,000 56.7 Series B (Nominal Value of @Rp.100 per share) 15,853,620,427 1,585,362,042,700 43.3 Total 36,627,020,427 11,972,062,042,700 100.0 Shareholder Composition Credit Suisse AG qq Longhaul Holdings Ltd. 9,747,220,844 3,186,017,626,546 26.6 PT Damar Reka Energi 2,300,000,000 751,787,679,620 6.3 Public 24,579,799,583 8,034,256,736,534 67.1 Total 36,627,020,427 11,972,062,042,700 100.0 In the event that all options are exercised, existing shareholders of the Company will have their shareholding percentages diluted from 100% to [99.03%]. INFORMATION ON MANAGEMENT/EMPLOYEE STOCK OPTION PROGRAM (M/ESOP) The Company is planning to carry out the M/ESOP, a program which will be implemented in 2017 by granting options to M/ESOP participants for them to obtain new shares to be issued ouf ot the unissued stock within an execution period at an exercise price that is the same as the Reference Price, viz. Rp926.16 per share (“Options”) M/ESOP that the Company plans to implement will comply with the Rule of Financial Services Authority (OJK) No. No. 38/POJK.04/2014 dated 30 December 2014 on Capital Increases through Non-Premeemptive Rights (“POJK No. 38/2014”). Therefore, the issuance of new shares from the M/ ESOP will constitute Issuance of Shares through Non-Preemptive Rights and may be carried out on such restrictions: 1. Numer of Shares alloted for M/ESOP participants. Number of shares that may be issued for M/ESOP amount to a maximum of [357,256,553] (three hundred fify seven billion-two hundred fifty six thousand-five hundred fifty three) shares or equal to U$25 million (at the exchange rate of Rp13,225 per US$) at a nominal value of Rp 100 per share. Accordingly, the number of new shares which may be issued for M/ESOP program will be for a maximum of [0.98]% (zero point nineny percent) of the current total number of issued and paid up shares of the Company. 2. The Company will set up a special team to determine the criteria for M/ESOP participants and details of the implemantion thereof. 3. Stages of M/ESOP M/ESOP will be carried out with due observance of Rule of OJK No. 38/2014 with respect to capital increases through non-preemptive rights, with the following details. a. Approval of EGM: 16 June 2017; b. Issuance of Options: at least, within an appropriate period, but not exceeding 5 (five) years as of the date on which EGM approval for capital increase through non preemptive rights is obtained, and subject to registration statement being declared effective (to be submitted to Financial Services Authority (“OJK”)) in relation to capital increases through non-preemptive rights by OJK, in accordance with the prevailing laws and regulations. 4. Determination of Exercise Price of M/ESOP The exercise price of M/ESOP will be determined in accordance with PKPU Decision No. 36/Pdt. Sus-PKPU/2016/PN.Niaga.Jkt.Pst. of 28 November 2016, viz. Rp [926.16] [nine hundred twenty six point sixteen] per share or at least 90% (ninety percent) of average closing prices of the Company for a period of 25 trading days at the time of implementation. 5. Procedure for Option Exercise Any participant of M/ESOP of wishing to exercise its option for new shares shall submit Documents of M/ESOP implementation to PT Ficomindo Buana Registrar, having address at Gedung Wisma Bumiputera Lantai M Suite 209, Jl. Jend. Sudirman kav.75, Jakarta 12190 Indonesia, which include the following: a. Form of Request for Exercise of Stock Options; b. Stock Option Confirmation Letter; c. Photocopy of Identity of Eligible Party; d. Form of Securities Payer from the appointed broker. 6. Cancellation and Redistribution of Stock Options Participants of M/ESOP will accept to be bound by terms and conditions of M/ESOP by signing a statement letter; If due to some reason or certain circumstances, a participant is no longer eligible to be a M/ESOP participant, the Company is entitled to cancel the distributed option that such participant has yet to exercise. 7. Status of shares resulting from M/ESOP Shares issued as a result of M/ESOP implementation will have the same type as shares issued in the Company, hence having he same and equal right in every respect, including but not lmited to right to dividends and right to cast a vote at General Meetings, as well as other corporate actions conducted by the Company. Shares resulting from M/ESOP will be listed through a pre-listing process on the Indonesia Stock Exchange. 8. EGM In order to be able to implement the M/ESOP which will see the issuance of a maximum of 357,256,553 (three hundred fifty seven million-two hundred fifty six thousand-five hundred fifty three) shares or equal to US$25 million (at the exchange rate of Rp13,235 per US$) at a nominal value of Rp100 per share or equal to 0.98% (zero point ninety eight) percent of issued and paid up capital of the Company, prior approval from EGM scheduled for 16 June 2017 must be obtained. Therefore, any option which has been issued will be exercised, at least within an appropriate period, but not exceeding 5 (five) years from the date on which EGM approval for increase in capital through non preemptive rights is obtained, and subject to registration statement being declared (to be submitted to OJK) in respect of capital increase through non-preemptive rights by OJK, in accordance with the prevailing laws and regulations. Options may only be exercised if the Company has secured EGM approval, which will be convened in accordance with the provisions of articles of association of the Company and provision of Rule of OJK No. 38/2014, pursuant to which the Company will seek approval of shareholders in an EGM scheduled for 16 June 2017. Any shareholder wishing to obtain further information in respect of this capital increase through nonpreemptive rights may contact the Company during business hours at our head office: Bakrie Tower Lantai 12 Kompleks Rasuna Epicentrum JL. H.R. Rasuna Said Jakarta 12940, Indonesia Email: [email protected] Jakarta, 9 May 2017 Directors